Tag: 金融衍生品

2025最新中国优质的期货公司有哪些?

在期货行业中,优秀的期货公司如同各有专长的航船,在衍生品市场的海洋中稳健前行。以下为你介绍10家表现突出的期货公司:

招商期货

成立于 1993 年,前身为深圳新基业期货经纪有限公司,注册资本 35.98 亿元。作为招商局集团旗下、招商证券全资子公司,是中国首批券商全资控股期货公司,拥有商品期货经纪、金融期货经纪等全业务牌照,为多家交易所会员。特色优势在于依托集团资源,以大宗商品全产业链服务为核心,积极服务实体经济,在乡村振兴、双碳战略等领域表现突出,荣获多项行业大奖。

永安期货

成立于 1992 年,注册资本 14.56 亿元。作为国内期货行业的资深企业,在农产品、金属等大宗商品期货领域深耕多年,拥有广泛的服务网络和丰富的产业客户资源,综合服务能力突出,在行业内具有较高影响力。

中信期货

背靠中信集团,注册资本 36 亿元。凭借集团全金融牌照优势,在金融期货领域布局深入,为客户提供涵盖期货、期权等多元衍生品服务,在国际化业务拓展方面步伐领先,服务体系完善。

南华期货

成立于 1996 年,注册资本 6.1 亿元。在期货经纪业务领域根基扎实,较早布局国际市场,境外期货业务经验丰富,为客户提供跨境衍生品服务,在产业与金融结合方面探索深入。

银河期货

成立于 2006 年,注册资本 45 亿元。依托银河证券背景,在金融期货和商品期货领域均衡发展,拥有遍布全国的营业网点,以专业的风险管理能力和全面的服务体系,为各类客户提供定制化解决方案。

华泰期货

十大期货公司介绍_武汉期货配资选公司比较_期货公司排名

成立于 1994 年,注册资本 40 亿元。作为华泰证券全资子公司,在数字化转型方面表现亮眼,借助科技赋能提升服务效率,在大宗商品定价服务、套保策略设计等领域具有专业优势。

方正中期期货

成立于 1993 年,注册资本 34 亿元。拥有全业务牌照,在农产品期货研究和产业服务方面特色鲜明,积极参与 “保险 + 期货” 等乡村振兴项目,为农业企业提供风险管理支持。

海通期货

成立于 1993 年,注册资本 13.1 亿元。依托海通证券综合金融平台,在机构客户服务领域经验丰富,擅长为企业提供套期保值、资产管理等综合金融服务,服务网络覆盖广泛。

广发期货

成立于 1993 年,注册资本 19 亿元。作为广发证券旗下企业,在金融衍生品创新服务方面表现活跃,为客户提供期货、期权等多元化工具,在产业客户和金融机构客户服务中口碑良好。

东证期货

成立于 2008 年,注册资本 23 亿元。依托东方证券资源,在能源、化工等大宗商品领域研究实力强劲,以专业的产业研究为基础,为产业链客户提供精准的风险管理服务,业务模式稳健。

A股避险需求大增 期权捉襟见肘

昨天是期权交易员多巴胺分泌几何级数增长的一天。一大早,沪上一家持有美股资产的私募基金经理王先生就向投资群内的期权“大咖”们求救:“请教大佬,美股这么大跌,现在买入美股指数认沽期权还来得及吗?具体怎么操作?”

继美国股市领衔“主演”的全球股市“黑色星期一”后,周二国内股市低开2%。“寻求保护”成了两日来全球投资者关心的话题。在这幕“火速救援”中,国内股票期权再次“挺身而出”,但专家认为,上证50ETF期权出色表现本身也暴露了国内资本市场“救火机制”尚不完善。

美股折翅下的避险潮

2月5日,道琼斯指数飞流直下千余点,全球投资者的心提到了嗓子眼。

一项衡量市场恐慌情绪的指标——美股恐慌指数VIX当日大涨115.6%至37.32,创2015年8月份以来收盘新高。

“VIX是芝加哥期权交易所波动率指数,往往被看作是领先市场的风向标。一个高VIX的市场往往意味着恐慌情绪的蔓延,故在海外VIX也被称为恐慌指数。”方正中期期货金融小组分析师说。

避险工具上证50ETF期权_美股暴跌避险策略_认沽期权delta

买入认沽期权、做多VIX——国际投资者纷纷拿起对冲工具打响了避险战。9月的标普500指数2000点的看空期权价格飞涨。曾经被视作刀口舔血的“做多VIX”动作成了稳赚不赔的买卖。

一度在周一表现坚挺的A股,最终也没有逃过美国股市暴跌的波及,周二沪深主要股指全线走低,上证50ETF跳空下挫,认沽期权大涨。

截至昨日收盘,上证50ETF报3.110,跌幅2.20%,成交金额倍增,达53.85亿。作为目前唯一的场内金融期权品种,上证50ETF期权周二成交1545404张,较上一交易日增加49.62%;持仓1866912张,较上一交易日增加2.09%。其中,上证50ETF认沽期权全线上涨,3.0,2.9执行价附近的认沽期权大幅上行,单日涨幅在300%以上。

“其主要原因在于,周一外盘股市出现断崖式暴跌行情,股市风险情绪大幅上升,而对于拥有持仓的机构及个人投资者来说,及时买入认沽期权具有很好的避险作用,因此导致认沽期权大涨。”方正中期期货股指期货期权分析师彭博表示。

作为避险工具,上证50ETF衍生品在本次行情中是否实至名归?

国投安信期货期权业务部负责人洪国晟分析,目前50ETF的避险工具以50ETF期权和上证50股指期货为主,假设投资者周一持有30万份50ETF,价值95.4万,如果分别运用期权和期货进行避险操作,前者权利金成本在5700元,后者按照15%保证金算成本在14多万元。从效果上来看,实际周二50ETF跌0.07,现货亏损2.1万元,期权套保盈利12360元,而期货套保盈利22020元。

期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期与货币互换的主要区别

【摘要】2016年期货从业资格考试共组织5次,考试地点包括39个城市,为帮助广大考生备考环球网校期货从业资格考试频道整理发布期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期货币互换的主要区别供各位参考学习,更多相关信息请关注环球网校期货从业资格考试频道。

2016年期货从业资格《基础知识》章节知识点汇总

期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期与货币互换的主要区别

三、外汇掉期与货币互换的主要区别

知识点:

外汇掉期(ForeignExchangeSwap)是交易双方约定以货币A交换一定数量的货币B,并以约定价格在未来的约定日期用货币B反向交换同样数量的货币A。外汇掉期形式灵活多样,但本质上都是利率产品。首次换入高利率货币的一方必然要对另一方予以补偿,补偿的金额取决于两种货币间的利率水平差异,补偿的方式既可通过到期的交换价格反映,也可通过单独支付利差的形式反映。

外汇掉期是金融掉期产品的一种。金融掉期又称金融互换,是指交易双方按照预先约定的汇率、利率等条件,在一定期限内,相互交换一组资金,达到规避风险的目的。掉期业务结合了外汇市场、货币市场和资本市场的避险操作,为规避中长期的汇率和利率风险提供了有力的工具。作为一项高效的风险管理手段,掉期的交易对象可以是资产,也可以是负债;可以是本金,也可以是利息。

环球网校友情提示:请广大考生学习“期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期与货币互换的主要区别”,要想获取更多内容,请登录环球网校期货从业资格频道或论坛,我们愿与广大考生朋友探讨交流,共求进步!

编辑推荐:

2016年1号期货从业资格考试报名公告

2016年期货从业资格考试报名方式

2016年期货从业基础知识章节知识点汇总

外汇掉期和货币互换_外汇掉期与货币互换的区别_期货基础知识第七章第三节外汇掉期与货币互换的主要区别

2016年期货从业资格考试《基础知识》模拟试题(1)从

【摘要】2016年期货从业资格考试共组织5次,考试地点包括39个城市,为帮助广大考生备考环球网校期货从业资格考试频道整理发布期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期与货币互换的主要区别供各位参考学习,更多相关信息请关注环球网校期货从业资格考试频道。

2016年期货从业资格《基础知识》章节知识点汇总

期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期与货币互换的主要区别

货币互换(又称货币掉期)是指两笔金额相同、期限相同、计算利率方法相同,但货币不同的债务资金之间的调换,同时也进行不同利息额的货币调换。简单来说,利率互换是相同货币债务间的调换,而货币互换则是不同货币债务间的调换。货币互换双方互换的是货币,它们之间各自的债权债务关系并没有改变。初次互换的汇率以协定的即期汇率计算。货币互换的目的在于降低筹资成本及防止汇率变动风险造成的损失。 货币互换的条件与利率互换一样,包括存在品质加码差异与相反的筹资意愿,此外,还包括对汇率风险的防范。

环球网校友情提示:请广大考生学习“期货《基础知识》第七章第3节知识点:外汇掉期与货币互换的主要区别”,要想获取更多内容,请登录环球网校期货从业资格频道或论坛,我们愿与广大考生朋友探讨交流,共求进步!

编辑推荐:

2016年1号期货从业资格考试报名公告

2016年期货从业资格考试报名方式

2016年期货从业基础知识章节知识点汇总

2016年期货从业资格考试《基础知识》模拟试题(1)